12月21日主题复盘 | 指数回升，光伏板块集体走强，权重白马股止跌

一、行情回顾

沪指今日探底反弹，2900点失而复得，创业板指午后一度涨超2%。光伏、储能等新能源赛道走强，欧晶科技、科士达、德业股份、同力日升、北玻股份等多股涨停，宇邦新材、通灵股份、金刚光伏、固德威、禾迈股份等涨超10%。酿酒板块走强，威龙股份、皇台酒业封板，酒鬼酒大涨超7%。下跌方面，北证50指数跳水跌近7%，北交所个股多数下挫，天纺标、沪江材料、凯华材料、中纺标跌超20%，三维股份[831834.BJ、603033.SS]、路桥信息等超160只北交所个股跌逾10%。个股总体涨多跌少，两市约3500股飘红，今日成交7325亿元。

二、当日热点

1.光伏

光伏板块今日集体走强，中科云网、欧晶科技等多股涨停。光伏龙头隆基股份放量涨近5%。其余相关储能线也有所表现，科士达、德业股份等涨停。

光伏板块近期消息密集：

据中国有色金属工业协会硅业分会官微消息，本周价格遭遇非理性下跌，P型M10硅片库存遭遇集中抛售，N型硅片相对有支撑。M10单晶硅片（182 mm /150μm）成交均价降至1.92元/片，周环比降幅7.69%；N型单晶硅片（182 mm /130μm）成交均价降至2.18元/片，周环比降幅4.39%；G12单晶硅片（210 mm/150μm）成交均价降至3.02元/片，周环比降幅7.36%。此外，美国光伏上市公司前一段时间走高。

据证券日报报道，12月19日晚间，隆基绿能官微发布消息称，经德国哈梅林太阳能研究所(ISFH)权威认证报告，隆基绿能自主研发的背接触晶硅异质结太阳电池，利用全激光图形化可量产制程工艺获得27.09%的电池转换效率，创造单结晶硅太阳能电池效率的新世界纪录。

近期在2023光伏行业年度大会中，协会上调了2023年全球及我国光伏市场装机预期，将全球新增装机预期上调至345-390GW，国内新增光伏装机预期上调至160-180GW。另外，中国光伏行业协会表示已在筹划中国光伏行业协会钙钛矿专委会，预计明年将正式启动相关的筹备工作。

野村东方指出，预计全球2023和2024年光伏需求分别是400GW和450GW，其中美国在2023年和2024年的预期分别是32GW和50GW，美国市场增速远高于全球增速。美国需求增长的原因来自于三个方面的边际变化：一是美国光伏项目对于利率的敏感性较高，伴随美联储降息临近，光伏投资的融资成本降低；二是PPA价格趋向于稳定，有利于提升电力客户PPA项目签单意愿；三是IRA补贴强刺激，增加了补贴力度的同时延长了补贴的时间。

华创证券认为，根据美联储最新的联邦公开市场委员会（FOMC）货币政策会议纪要显示，美联储决定12月仍放缓加息步伐，将联邦基金利率目标区间继续维持在5.25%至5.50%之间；美联储还发布最新一期经济前景预期，2024年的联邦基金利率中值预期为4.6%，以每次降息25个基点计算，相当于明年共降息三次，超出市场预期。若明年美国光伏组件成本以及贷款利率进一步下降，预计美国光伏项目收益率可提升3-4%，收益率明显改善，有望刺激美国装机需求超预期。

2.字节跳动概念

字节跳动概念今日活跃，元隆雅图、华斯股份等涨停。

消息上，据北京日报报道，字节跳动2023年销售额达到1100亿美元，超过腾讯。

据悉，目前TikTok的全球用户总量已超过30亿，活跃用户更是逼近10亿，作为对比，微信、淘宝等APP，包括海外版用户量基本都在10亿左右，巨大的用户差异也是字节后来居上的原因。

大涨的个股中如元隆雅图叠加IP，天龙集团叠加短剧，也都是近期活跃的概念。

中信建投指出，AIGC技术浪潮之下，电商也有望率先受益，短期看电商商品描述、电商广告、社交媒体内容生成等领域已经逐渐成熟；中长期看，成熟的智能客服、虚拟主播带货、商品3D化展示有望大规模渗透。

3.房地产

地产板块今日充当护盘手的角色，早上大盘跌破2900点期间，房地产板块开始表现，金科股份涨停，大龙地产、上实发展等跟涨。

上周北京、上海先后出台下调购房首付比例、调整普通住宅标准等多项楼市调控政策，引发市场热议，其中北京周末新房网签量环增166%，上海环增126%。

此外，广州日报21日报道称，国有大行将于12月22日下调存款利率，这距离上一轮调降存款利率隔了3个多月，其中，1年及以内、2年、3年、5年期的定期存款挂牌利率分别下调10BP、20BP、25BP、25BP。

经济日报今日也有评论称，从长远看，房地产市场对宏观经济仍将产生积极带动作用。二手房交易占比提高，能够带动家居、家电、家装等下游产业发展，同时，中介、租赁、物业等行业将有更广阔空间。

国海证券认为，2024年，影响需求最核心的变量有两点，一是城中村等三大工程建设；二是因城施策政策措施继续优化，保障需求顺利释放。在上述利好因素作用下，预计房地产销售将在2024年逐步企稳，全年商品房销售面积11.9亿平方米，同比增长0.2%。

总结来说，今日权重股迎领了大盘的反弹，宁德时代、隆基绿能等赛道权重迎来久违反弹，AI方面，昆仑万维、中际旭创也有表现，白马蓝筹股贵州茅台、招商银行也有止跌迹象。成交量前十名涨多跌少。

于此形成鲜明对比的是，近期大涨的北交所板块迎来集体调整，前期活跃个股纷纷大跌，5只个股跌幅超过20%。